《股票操作学》第十一章 股票操作策略
第二节 庄家的分类
在法律面前，庄家是没有地位的，是犯法者;在广大的投资大众面前，庄家犹如圣经中的魔鬼，对其既爱又恨。爱的是庄家炒作股票，股价会上涨，跟对了会赚钱。在台湾过去某些所谓“大户”的庄家，还经常扮演“投资人”的角色，为广大投资人讲话，成为报章杂志、电台电视争相采访的对象。有时还以专家的身份参加报社或电视台的座谈会或专访，一副“专家”口吻，评论国家财经政策，有时会发表支援投资大众的言论，真正有学有术的专家，也没他神气。有时股价因政府的压制而大跌，投资大众惶惶不可终日之际，庄家就扮演“救股市”的角色，有的庄家因而被冠上“爱国大户”之雅号。
可是再笨的散户也知道庄家并非好人，因为庄家将股票炒高了，卖给散户以后才能赚到钱。庄家卖股票的时候，一定会避免让散户知道，且对外还制造一副要拉股价或长期持有的态势，等散户知道股价下跌是因为庄家出货了，已经来不及了。况且庄家为了吸引散户跟进，必然要玩很多手法，所谓“养、套、杀”，就是这个道理。所以，笔者在此特别提醒投资大众，认清庄家的真正面目，不能轻信庄家的话，以免吃亏上当。
何谓庄家?简单而言，即系运用较大的资金，拉抬股价，在高档卖出获利了结的大户。换言之，庄家属于大户类，但跟大户有别之处，在于庄家有操作股价的动作，大户则纯粹运用较大的资金买进，等待股价上升到某一阶段，卖出获利了结。两者之间的区别，就在于有没有操作股价的动作，这也是本篇内要介绍的“操作方法”。
庄家大致可以分为以下各类：
(1)业内庄家：系指证券公司与证券金融公司等类，跟证券业有密切关系的业者，包括公司负责人、大股东(董事)、重要经营者及各级职员，他们利用职务之便利，炒作股票。虽然各国政府订定的证券法令，都严格禁止证券从业人员买卖股票，但是规定归规定，在证券业内不参与股票买卖者，真可谓是凤毛麟角。相反地，证券从业人员，才是构成股票族内的重要骨干。每天的交易过程中，证券业者是主导股市的重要动力之一。业者们极力结交上市公司大股东，争取生意。各证券公司营业部大都设有专门与上市公司、各基金管理公司等连络的“法人组”。法人组专门负责争取上市公司、基金、信托公司、银行金融机构等为其客户。有的业者会主动向上市公司表达炒股票的意愿，有的是上市公司主动表达该公司股票可以炒一炒，业者就尽量配合。无论由业主为庄家，或由业者介绍庄家炒作，对证券公司都是好处多多，不但可以了解上市公司与庄家的动向，搭顺风车，从中抢帽子，上市公司大股东与庄家在该公司进出股票，也可以赚得手续费。有的业者还可以向庄家让点低价股票，更是稳赚不赔。
目前台湾证券界中，很多证券公司都是由庄家们所开。他们开证券行的目的，主要就是炒股票，因为谁是庄家，台湾的媒体报导的很详细，投资人都耳熟能详。庄家开的号子(台湾股市对证券公司的俗称)，往往能吸引众多中实户或散户前往开户做交易。自己本身没有以庄家面目出现炒股票的证券公司，大都会以较优厚的待遇，请庄家级的人物到公司做生意，有的给顾问名义，有的给董事等职称。有专属的办公室或交易贵宾室，有专线直通交易所，当然有专门办理接电话与打电脑的小姐侍候。在大陆上海或深圳的证券公司，也设有不少间的“大户室”，等于台湾证券公司的“贵宾室”。笔者曾参观过上海某证券公司的大户室，一般分为普通大户室与单间大户室，普通大户室可容纳较多的中实户，多人一室，一台或两台电脑终端机，在单间大户室内的大户，进出股票数量较大。进人大户室的客户，必需要达到某一程度的交易金额才可。当然跟台湾一样，真正大的大户，是用电话交易的，没事不会去证券公司。
在1987年到1990年这四年台湾股市大疯狂时期，股市出了名的庄家，有70%是跟证券公司有关，换言之，有七成庄家是业内庄家。主管方面跟业内配合密切，大家互通有无，不敢去酒廊的，就约到私人的俱乐部或招待所，醇酒美人加股票，所谓有钱大家赚，有鱼大家摸，快乐得不得了。笔者有次也曾应邀去见识了某大公司负责人开的私人俱乐部，整整一层楼，一个大厅就近百坪，只有一套沙发，可坐八人左右，大银幕高级音响的卡拉OK，里面还有带高级冲浴的大套房，以及具备各种赌具的扑克房，其中的声、色、犬、马好像电影中会见到的情景，真够享受的。
但是1991年以后，台湾股市持续萎迷不振，一些又是业内又是上市公司大老板式的庄家，也出了大问题;有的大老板还进过台北监狱看守所。有不少证券公司自营商部分的资金，都被庄家挪用，混不下去了，只好被财务情况好的证券公司收编合并了事。台湾证券界的丑事，罄竹难书，造成这种全世界股市少有的局面，政府要负绝大的责任。现今台湾证券市场，犹如某国的治安一样，警匪一家，君不见有位检察官小老婆的奔驰大轿车，是某证券公司出钱买的吗?没来头的市场小人物，触犯了证券法令，被主管单位移送法办，案子虽小，照样被判刑。可是那些捅了天大漏子，有各种后台撑腰(如立法委员、党政要员等)的超级大庄家，案发之时，新闻报导非常热闹，看起来不被判个五年、七年也困难，可是个个不了了之，甚至搞得公司要倒闭了，合作社或银行挤兑了，也一样没事。这就是台湾业内庄家的情形。在亚洲地区，其他国家的证券业也多少有些此类情况，但是跟台湾相比，那是小小事情，可谓小巫见大巫了。
(2)市场人士型庄家：时常可以在台湾的报纸证券版上看到“市场人士”这种称呼，所谓市场人士，应系指在证券市场中的人。在证券市场内的人包罗万象，只要是参与股票买卖的人，都可称之为市场人士。不过，仔细推敲起来，证券市场人士应是指稍具专业知识或对股市颇有研究的一些中、大户人士。有些人不愿将真实姓名见诸报端，所以记者以市场人士称之。这好像记者在报导政治或外交要闻时，以“据权威人士”透露，据“侧面获悉”，或干脆简化到“据称”、“据悉”二字一样，明明是外交部某科长、司长或次长告诉记者的话，但怕麻烦，嘱记者不可透露其名，故记者将消息来源写成“权威人士”。基此，证券市场人士，主要包括证券业者，上至董事长、总经理，下至营业员，市场中实户，这些人颇具资金，消息灵通，也具些专业知识;他们可能是民意代表或公司企业的负责人，可能是家庭主妇、酒廊老板、道上兄弟，也可能是集些资金进市场炒股票的普通人。我们常可在报上见到，或市场耳语中听到，日盛张、林口许、亚聚陈、美浓吴、世界林、益航陈等绰号的庄家。虽然市场型庄家炒作的规模不如超级庄家大，不过人数众多，台湾股市在最热闹的期间，这些可以称为庄家的人物，几乎每家证券公司内就有一、两个。
所谓市场庄家，简单言之，即除了业内庄家、上市公司大股东型庄家、市场上极知名的大庄家、各基金或金融公司操控股票的庄家以外的庄家，统称为“市场庄家”。这些人的外号有的用他居住县市为名，有的用他炒作的股票为名，有的用他在那家进出的证券公司为名，不一而足。不过由于这些庄家人数多，分布范围广，有的是大将型，独当一面，有的是超级庄家边上的一员猛将。因此市场庄家的影响力很大，当股市处于多头之势时，这批人哄行情的效果最大。很多市场庄家型人物，因系在极短期间内发达起来的，没有经历过股市一个周期的循环，即涨、跌、盘、涨，只是运气好，赶上大多头市场，但是赌性坚强，初生之犊，敢勒马走悬崖。从小本钱起家，2百万本钱做1千万生意，赚5百万。第二次就以7百万的本钱做3千万的生意，又赚1千万，再拿1千7百万做8、9千万的生意，又赚3、4千万，再用近5千万的本钱做2亿5千万以上的生意，这次赚30%也有7千5百万。连同以前所赚的，其资金已拥有达1亿2千万元以上，由于资金已逾亿元，同时名气已做出来，金主更愿意提供资金借庄家炒做，这一次可以做近10亿元的生意。据说有位原本是某证券公司老板的随从，平时帮老板开开车门，提提皮包之流，在那段台湾股市疯狂期间，赚到20多亿新台币，就是以这种一直往上加码猛做的方式赚得的，这犹如在赌场赌钱，赢了钱全部再下注，运气好连赢数十把，但最后一把输了就全完了。在股市中更为可怕，因为庄家向金主借高利贷款炒股票，是用缴保证金的方式进行的。以一般惯例3成保证金而言，股价跌破保证金二成，金主就会催庄家补保证金成数。但若遭遇到连续多日股市大暴跌的场面，如跌停板幅度7%，连跌3天就全完了，如果股市大跌个把月，虽非次次跌停板，但跌幅可以将100元价位的股票，跌破50元大关。而在暴跌时往往没有成交量，很多时候是无量大跌，是崩溃式的下挫，庄家想要赔钱杀出变现也没有办法。如买10亿股票，保证金就算3成，即本钱3亿，如股价反转下跌，2.3周或个把月，股价可能跌掉5成，则扣掉本
